El yen es la divisa de Japón y como cualquier otra divisa es plausible para ser operada en el mercado de derivados como los futuros del yen.
¿Qué son los futuros del yen?
Los futuros del yen, al igual que cualquier otro contrato de futuro, es un contrato de compra y venta entre un comprador y vendedor a un precio y fecha estipulada sobre la moneda nipona. El mismo al ser estandarizado cuenta con toda la información necesaria para proteger a ambas partes.
Estos se negocian en la Chicago Mercantile Exchange (CME)
¿Para qué son utilizados los futuros del yen?
Los futuros del yen suelen ser utilizados por los siguientes motivos:
- Especulación: Comprar o vender contratos de futuros del yen para beneficiarse de movimientos esperados en el tipo de cambio frente al dólar u otras divisas
- Cobertura: Empresas que operan en Japón o que realizan transacciones en yenes pueden usar estos futuros para protegerse contra la volatilidad del tipo de cambio, asegurando un precio fijo para futuras transacciones
- Arbitraje: Los traders pueden aprovechar discrepancias en los precios entre diferentes mercados o productos financieros, utilizando futuros para obtener beneficios sin riesgo
- Gestión de riesgo: Fondos de inversión y otras instituciones financieras utilizan futuros para gestionar la exposición a la moneda japonesa dentro de sus carteras
- Diversificación: Los futuros del yen ofrecen a los inversores una forma de diversificar sus activos, añadiendo exposición a una moneda importante en la economía global
- Análisis de tendencias: Los movimientos en los futuros del yen pueden proporcionar información sobre las expectativas del mercado en relación con la economía japonesa y la política monetaria del Banco de Japón
¿Cuáles son sus especificaciones?
Las especificaciones de los futuros del yen son las siguientes:
- Símbolo: JPY
- Tamaño del contrato: Un contrato de futuros del yen generalmente representa 12.500.000 yenes
- Cotización: Se cotizan en términos de yenes por dólar estadounidense (JPY/USD).
- Vencimiento: Los futuros del yen suelen tener varios meses de vencimiento, típicamente en ciclos trimestrales (marzo, junio, septiembre y diciembre)
- Tick: El valor mínimo de fluctuación (tick size) es generalmente de 0.0001 yenes por dólar, lo que equivale a un cambio de $1 por contrato
- Liquidación: Los contratos de futuros del yen son generalmente liquidados en efectivo, lo que significa que, al vencimiento, se realizan los ajustes de cuentas en lugar de entregar el activo subyacente
- Comisiones y Margen: Los traders deben cumplir con los requisitos de margen inicial y de mantenimiento, que pueden variar según el broker
- Plazo de Contratación: Los contratos se pueden comprar y vender en cualquier momento antes de la fecha de vencimiento
