Aprender el Imbalance en Order Flow (II)

El imbalance es un desequilibrio entre las ordenes de compra y de venta

Tenemos iniciado un ciclo de artículos dedicados a estudiar imbalances en un gráfico de order flow

Imbalances es una forma de estudiar la distribución del volumen en un grafico de bolsa, distribuyéndose dicho volumen a lo largo de una vela convencional de candelstick

Lo que hacemos con Order Flow es ver el esqueleto de una vela convencional de cualquier activo con el que trabajemos en forex, índices o materias primas y vemos como queda distribuido el volumen a lo largo de toda la vela.

El imbalance es un tipo de gráfico de order flow donde se ve distribuido el número de contratos por venta y por compra (bid y ask) en consecuencia el volumen vendedor y comprador por cada tick de precio.

Si recuerdas, el artículo anterior recogíamos este pequeño índice:

  • Cómo surgieron los gráficos de order flow e imbalance
  • Cómo se construyen los imbalances
  • Análisis con imbalances
  • Ventajas y desventajas

Análisis con Imbalances

Como continuación a este punto veremos cómo se puede operar en base a un rango lateral y en base a una tendencia.

El imbalance en el rango lateral:

Los rangos se forman cuando el precio no puede superar un nivel importante. Estas zonas también las conocemos como zonas de consolidación. Como norma general, la salida de un rango se produce en la dirección de la tendencia anterior.

Los imbalances y el delta en una zona de consolidación pueden mostrar qué camino tomar. A menudo, un nivel de un POC por perfil de volumen puede construir un rango lateral por ejemplo.

En la siguiente captura puedes apreciar un rango lateral que se dio sobre un nivel de resistencia.

Está añadido el delta, donde puedes ver como se absorben primeramente parte de las compras aun subiendo el precio y dejando delta positivo y posteriormente, como el delta se vuelve negativo aun dejando velas con cierres alcista (lateral en color azul)

Esta contradicción junto con la observación de imbalances o desequilibrios, mayoritariamente llevados por el lado vendedor hace realizar una operativa a cortos.

Siguiendo este vídeo puedes ampliar más esta forma de operar en los laterales con Order Flow e imbalances.

El Imbalance en la tendencia

Como ya puedes ir intuyendo en una tendencia lo que tenemos que ir viendo es que predomina un imbalance en el sentido que estamos operando es decir que podamos ver una continuidad por imbalances. De nada sirve que veamos un arranque del precio en el sentido que se inicia la tendencia y que no tengamos una continuidad.

En el gráfico siguiente puedes ver una arrancada del precio en un sentido alcista y como existe la continuidad por imbalances que va confirmando la tendencia, en un retroceso a modo de corrección buscando apoyos con apilamientos de imbalances puedes buscar tu enganche a la tendencia principal.

  1. El precio no desplaza a la baja a pesar se tener imbalances fuertes por bid
  2. En cuanto el precio tiene un impulso alcista aparecen fuertes imbalances por compras que hacen mantener el precio en subida
  3. Las subidas vienen confirmadas por un delta positivo y fuertes imbalances compradores

En la zona marcada de retroceso se puede hacer la entrada a largo

Aún queda otro capítulo mas sobre los imbalances que en breve subiré al blog, espero que no te lo pierdas!!

Aprender el Imbalance en Order Flow (I)

El Imbalance es un desequilibrio entre las órdenes de compra y venta.

Este es un concepto muy utilizado en el trading. En nuestra vida diaria existe este concepto mas a menudo de lo que nos pensamos. Por ejemplo:

  • Las ruedas de nuestro coche pueden estar desequilibradas y eso va a provocar un desgaste desigual.
  • En nuestra economía domestica tener menos ingresos que gastos nos va a llevar a un desequilibrio de nuestro presupuesto, eso va a hacer que se generen deudas y con ello a un deterioro en nuestra calidad de vida.

Estos han sido dos ejemplos de un desequilibrio es malo. Pero el desequilibrio en el trading, ¿es bueno o es malo? Si eres trader, sabrás que los desequilibrios o imbalances del precio es un fenómeno positivo ya que nos abre oportunidades en la operativa del trader.

  • Cómo surgieron los gráficos de order flow e imblance
  • Cómo se construyen los imbalances
  • Análisis con imbalances
  • Ventajas y desventajas

Cómo surgieron los gráficos de Order Flow e Imbalance.

El imbalance o desequilibrio es un tipo de gráficos que se da dentro del grupo de gráficos de Order Flow y donde se resalta el exceso significativo de compras y ventas.

¿Por qué muchas personas que hacen trading no son conscientes de la existencia de todo esto del desequilibrio y ni lo conocen?

Has de saber que los gráficos de Order Flow sólo tienen una antigüedad de unos 15 años y muchos traders no saben cómo se trabaja con estas herramientas.

Siempre lo he dicho en webinarios y salas por las que he pasado que un gráfico de Order Flow es una “radiografía” de cada una de las velas de un activo. Lo que vamos a visualizar es el volumen de transacciones realizadas a cada nivel de precios de dicho activo en tiempo real.

El imbalance o desequilibrio es una forma de visualizar Order Flow en el que se resalta aquellos niveles de precios en la que uno de los participantes del mercado se comportó “agresivamente”

Cómo se construyen los imbalances

En cualquier nivel de precios vamos a tener dos tipos de información en lo que respecta al volumen:

  • volumen de contratos negociado
  • volumen negociado desglosado por compradores y vendedores.

El imbalance o desequilibrio por comparación entre la oferta y la demanda, entre el bid y el ask, se lee en diagonal y muestra un exceso significativo de uno sobre otro. Es decir, la oferta se compara con la demanda, que es un nivel más alto, y viceversa.

¡Siempre el lado izquierdo cambia a color rojo en imbalances por ventas y el lado derecho se vuelve verde en imbalances por compras!

La vela de la figura anterior muestra cómo, en cada nivel de precio, los compradores agresivos entraron en el mercado y presionaron el precio. Tal agresión, lleva al precio a niveles más altos.

En mi modesta opinión el tamaño óptimo del desequilibrio depende del activo con el que se esté trabajando y por el time frame. A mi personalmente me gusta trabajar en marcos temporales de 5 minutos y con un 300% o más de ratio de imbalances o desequilibrio.

Cuanto mayor sean los ratios de imbalances mas se filtraran estos y menos señales erróneas se producirán.

Para ver como insertar los imbalances en un grafico de Order Flow, en la plataforma Atas, que es la que utilizamos en nuestros artículos, puedes hacer click en este botón que te llevará a un vídeo de nuestro canal de youtube, al cual puedes suscribirte y donde en la descripción del mismo tendrás un link de descarga para probar esta plataforma profesional para trading.

Análisis con Imbalances

En la siguiente captura puedes ver dos gráficos. A la izquierda está el gráfico de 5 minutos con desequilibrios o imbalances del futuro de mini Sp500 y a la derecha mismo gráfico en configuración Bid * Ask Volumen y el indicador delta . La situación propuesta tuvo lugar en las primeras horas de la sesión americana que es donde el mercado se caracteriza por ser particularmente volátil. Esta es una de las razones por las que elegimos un período tan corto. Otra razón es encontrar y mostrar los desequilibrios o imbalances más claramente.

Puedes ver en el gráfico de la izquierda como en la tendencia bajista predominan los desequilibrios por ventas y en la tendencia alcista los desequilibrios por compras. A tu derecha puedes apreciar los histogramas de indicador delta, pero en determinadas zonas de la vela no marca tan bien las entradas por compras o ventas.

Los desequilibrios muestran quién controla el mercado y cuál es la tendencia actual del mercado. Cuanto más imbalances existan mayor es el movimiento del precio.

El imbalance en el giro de mercado

Los giros de mercado son las zonas ideales para trabajar con imbalances y hacer un trading de bajo riesgo. Buscaremos niveles de posibles giros que sean significativos. Esto puede ser el máximo / mínimo del día, el nivel de soporte / resistencia o los límites de perfiles de volumen.

En el gráfico superior, marcado con linea verde, indicador de máximo del día que pude significar resistencia.

Podemos ver como en la zona del máximo del día comienzan a salir ventas y existe una divergencia entre las velas alcistas y el sentimiento del mercado ya que predominan en las velas las ventas aunque el precio cierra alcista.

Lo puedes también confirmar con el delta que nos está indicando el dominio de los vendedores a mercado.

¿Cuantas veces te has metido comprando en el mercado pensando en que la tendencia alcista va a continuar y se te ha vuelto en tu contra?

Quizás si hubieses contado con esta información te lo hubieras pensado.

Observando el mercado de esta forma vas a tener mayores probabilidades de tener una mejor operativa y por consiguiente una mejor rentabilidad en tu trading.

Volvamos a nuestro ejemplo de giro. Lo siguiente que se observa es un fortísimo sentimiento vendedor en la vela de las 15:45

A partir de ahí en lo que se ve en el gráfico de order flow por imbablances o desequilibrios acompañado por el sentimiento bajista del mercado.

Y te preguntarás…¿dónde hacer nuestra entrada bajista en el mercado? pues en DeltaValue te lo vamos a compartir, como seguiremos haciendo siempre.

En posteriores artículos a este vas a ir conociendo mas sobre desequilibrios o imbalances este es solo el primero de ellos.

Como puedes ver el objetivo 2:1 se consigue rápidamente, el stop resulta muy ajustado y la seguridad en la operativa es elevada.

Conseguir un mayor beneficio es cuestión de ir haciendo una lectura correcta de los volúmenes compradores y vendedores en el mercado.

Aparentemente las lecturas de gráficos de Order Flow con Imbalances parecen muy dificultosas pero no lo son, créeme.

Sigue esta web y nuestros canales de redes sociales y podrás conocer más de Order Flow e Imbalances. Nos comprometemos a ello en siguientes artículos. Este es solo el primero de la serie y seguiremos desarrollando los puntos indicados en la cabecera de este artículo.

Hola soy Joaquin Cabello CEO de Delta-Value , ¿ te puedo ayudar?
Powered by
error: Exclusivo Delta-Value.com